Módulo 7: crédito y financiación
El crédito debe analizarse desde la capacidad de devolverlo y desde su coste real. Aprende a distinguir productos, estudiar al prestatario y valorar cómo cambian las obligaciones cuando se modifican el plazo o los tipos.
Esta guía de trabajo te ayuda a preparar el módulo dentro de la certificación European Financial Advisor (EFA) de la European Financial Planning Association (EFPA). Para situarlo en el conjunto del programa, consulta el mapa del temario EFA.
Qué debes ser capaz de hacer
Comparar productos y costes
Diferencia préstamo, crédito y otras modalidades de financiación. Identifica cuándo se dispone del dinero, cómo se devuelve y qué costes genera cada alternativa.
Distingue tipo nominal, coste efectivo y tasa anual equivalente. Lee las condiciones de cálculo y los gastos incluidos; una cuota inferior puede deberse a un plazo más largo y no a un menor coste total.
Evaluar capacidad y garantías
Ordena ingresos, gastos, patrimonio y compromisos del solicitante. Considera estabilidad de los flujos y escenarios adversos, no solo una fotografía de su situación actual.
Separa capacidad de pago y garantías. Una garantía puede reducir la pérdida si hay incumplimiento, pero no sustituye la necesidad de atender las cuotas.
Seguir el riesgo durante toda la operación
Relaciona estudio, concesión, formalización y seguimiento. Reconoce los cambios que pueden anticipar dificultades de pago y la importancia de una documentación coherente.
Analiza el apalancamiento y las opciones ante una situación de insolvencia dentro del marco aplicable. Las soluciones jurídicas dependen del caso; el objetivo del módulo es entender sus mecanismos, no prometer resultados.
Una comprobación práctica
Antes de mirar la respuesta: Dos préstamos tienen la misma cuota, pero uno dura dos años más. ¿Son equivalentes?
Ver solución paso a pasoOcultar solución del ejercicio 1
No puedes concluirlo sin conocer capital recibido, pagos iniciales y finales, tipos y gastos. Reconstruye todos los flujos: la comparación de una sola cuota oculta diferencias de coste y duración.
Cómo organizar el repaso
Trabaja un bloque, resuelve una pregunta y explica tu respuesta sin mirar el material. Utiliza esta lista para decidir si necesitas volver a la teoría:
- Construir el calendario completo de una financiación.
- Distinguir precio del crédito, coste total y esfuerzo de pago.
- Explicar qué aporta una garantía y qué riesgo permanece.
- Interpretar el apalancamiento en escenarios favorables y adversos.
Si preparas EIP (European Investment Practitioner), comprueba el alcance específico de tu recorrido. Compartir una materia no significa estudiar todo con la misma profundidad. La comparativa EIP y EFA explica esa diferencia; aquí nos centramos en aprender el módulo.
Referencia del programa
Contrasta el alcance exigible en la guía de certificación EFA de EFPA España (PDF) (se abre en una pestaña nueva). La lista de comprobación y el ejemplo de esta página son recursos de estudio propios.
Cómo continuar tu preparación
Elige el recurso que corresponde a tu siguiente tarea: aclarar un concepto, resolver preguntas o estudiar el módulo con una base ordenada.
